Антикризисное управление

Потенциал топливно-энергетического комплекса России вне зависимости от мировой рыночной конъюнктуры остается одним из самых мощных. В недрах нашей страны сосредоточено более трети мировых запасов природного газа, десятая часть нефти, 20% угля и 14% урана. И сколько бы ни говорили сегодня о переориентации экономики на производство высокотехнологичной продукции, очевидно, что сырьевые ресурсы еще многие десятилетия будут основой государственного бюджета. На долю ТЭК приходится 28% внутреннего валового продукта, 30% объема промышленного производства, 54% федерального бюджета и около 45% валютных поступлений. Только национальная нефтяная компания «Роснефть» перечислила в бюджеты всех уровней $38,7 млрд — на 12 млрд больше по сравнению с предыдущим годом. И в среднесрочной перспективе именно ТЭК по-прежнему будет определять состояние и перспективы развития национальной экономики.

Специалисты утверждают, что развитие сырьевых отраслей ни в коей мере не противоречит планам развития высокотехнологичных производств. И более того, нефтяная и газовая промышленности являются весьма перспективными и надежными заказчиками в области проектирования и разработок новых технологий и материалов, а также фундаментальных научных исследований.

Однако глобальный экономический кризис вносит коррективы в темпы развития нефтегазового сектора, в том числе российского. Снижение объемов промышленного производства в развитых странах мира, негативные ожидания рынков в первую очередь сказались на потреблении топливных ресурсов. Нынешнее резкое снижение доходов у многих, в том числе иностранных нефтяных компаний поставило под сомнение развитие ранее считавшихся перспективными нефтегазовых проектов. Нехватка инвестиционных ресурсов заставляет отложить на время освоение Арктического шельфа, глубоководную добычу, снизить темпы освоения небольших месторождений. Как заявил на прошлой неделе вице-премьер Игорь Сечин, курирующий в правительстве РФ нефтегазовый сектор, «шельфовые проекты должны быть отложены до лучших времен. Капитальные вложения в разработку шельфовых месторождений слишком велики, чтобы окупиться при нынешней ситуации на рынке».

При этом специалисты и аналитики твердо знают: легкодоступных запасов нефти и газа в мире мало. По прогнозам специалистов, уже к 2010 году доля трудноизвлекаемых запасов достигнет 70%. Перспективные и прогнозные ресурсы России по нефти составляют более 59 млрд тонн. Однако не стоит забывать, что базовые месторождения, особенно в Западной Сибири, характеризуются большой выработанностью ресурсов. Пока что геологическая изученность наших недр сравнительно невелика, в среднем не более 50%. А на извлекаемые ресурсы углеводородов морской периферии России приходится четвертая часть запасов нефти (16 млрд тонн) и 82 трлн куб. м газа.

Альтернативная же энергетика находится пока в зачаточном состоянии и не способна полностью удовлетворить мировые потребности, заменив собой углеводородное сырье в качестве энергоносителя. Недоинвестирование в развитие нефтегазового сектора сегодня может через несколько лет привести к дефициту углеводородного сырья на мировом рынке. Это в свою очередь приведет к необходимости ускоренного освоения новых месторождений, что потребует в краткосрочный отрезок времени многократно большего объема инвестиций, чем сегодня. Некоторые аналитики, учитывая совокупность этих обстоятельств, прогнозируют кратное увеличение стоимости углеводородного сырья на мировом рынке уже через 5–7 лет.

Именно поэтому сегодня, например, национальная нефтяная компания «Роснефть», так же как и все остальные игроки, втянутая в водоворот кризиса, при разработке антикризисной программы подвергла секвестру целый ряд бюджетных статей, но инвестиционную составляющую оставила в максимально возможном объеме. «Роснефть» участвует в реализации крупных инвестпроектов практически во всех основных нефтегазоносных регионах страны: в Западной и Восточной Сибири, на Сахалине, в Тимано-Печорской провинции, на юге России, а также в ряде стран ближнего и дальнего зарубежья.

Сегодня капитализация «Роснефти» составляет чуть менее $50 млрд. Как сообщается в отчете компании, ее чистая прибыль по US GAAP за 2008 год составила рекордные $11,1 млрд, увеличившись на 71,5% по сравнению с $6,483 млрд в 2007 году. Комментируя результаты 2008 года, президент НК «Роснефть» Сергей Богданчиков сказал: «В 2008 году «Роснефти» удалось добиться лучших за всю свою историю операционных и финансовых результатов, несмотря на глобальный экономический кризис, а также крайне сложный IV квартал, когда цены на нефть резко упали на фоне беспрецедентно высокой налоговой нагрузки. Мы продолжили успешно решать наши приоритетные задачи, основные из которых — повышение эффективности и прозрачности, контроль над расходами, оптимизация структуры капитала, наращивание объемов добычи, дальнейшее развитие сегмента переработки и сбыта».

Рост финансовых результатов сдерживался прежде всего увеличением налоговой нагрузки (суммарные налоговые расходы в 2008 году достигли исторического максимума в $38,7 млрд), ростом транспортных тарифов (на 8–31%), реальным укреплением рубля к доллару, наблюдавшимся до III квартала 2008 года, а также резким падением цен на нефть и нефтепродукты во второй половине года.

В качестве оперативных мер реагирования на кризис компания разработала комплекс мер по снижению операционных и управленческих затрат. Их реализация позволит в определенной мере компенсировать влияние ухудшения внешней макроэкономической среды на финансовые результаты и высвободить дополнительные денежные средства для обеспечения производственной программы и даже снижения долговой нагрузки. Однако оптимизация затрат — не только сиюминутная реакция на изменившуюся обстановку. Это общая стратегическая линия компании. В результате, несмотря на достаточно высокие темпы инфляции в 2008 году, «Роснефти» удалось снизить производственные и операционные расходы на добычу до 3,41 $/барр. с 3,48 $/барр. в 2007 году. Это дало существенное улучшение экономики компании, если учесть, что в 2008 году «Роснефть» сохранила мировое лидерство по темпам роста добычи нефти. Среднесуточная добыча (включая добычу дочерними обществами и долю в добыче зависимых обществ) увеличилась на 4,6% — до 2 млн 121 тыс. барр./сутки по сравнению с 2 млн 027 тыс. барр./сутки в 2007 году; при этом органический рост составил 3,3%.

В 2008 году «Роснефть» показала хорошую динамику и в части реализации инвестиционных проектов на новых месторождениях, повышения технологического уровня на действующих промыслах, на перерабатывающих предприятиях. В целом в прошлые годы уровень затрат на капстроительство ведущих вертикально интегрированных нефтяных компаний колебался в узком коридоре 37–42% от общего объема. Соотношение затрат на upstream и downstream в этой пропорции довольно сильно варьируется по компаниям, но до последнего времени приоритет был явно за добычными проектами. И суммы — как в относительном, так и в абсолютном исчислении — росли весьма динамично; по предварительным данным, в 2008 году отрасль перешагнула планку в 200 млрд рублей.

В то же время точки роста прошлого года вполне очевидны. Больше всех среди ВИНК в абсолютных цифрах прибавила «Роснефть», потратив на промстроительство 85 млрд рублей с лишним и увеличив показатель 2007 года на 47%. Из этой суммы 36,4 млрд рублей пришлось на «Ванкорнефть» — почти в 10 раз больше, чем годом ранее. Еще чуть более 30 млрд «Роснефть» выделила на «Юганскнефтегаз», держа эту планку второй год подряд. И даже в условиях резкого падения цен на нефть и, как следствие, уменьшения доходной базы, даже в IV квартале прошлого года, когда абсолютное большинство крупнейших промышленных и сырьевых компаний ставили перед собой задачу простого выживания, «Роснефть» наращивала капитальные затраты — относительно аналогичного периода 2007 года они увеличились на 2,9% — до $2 млрд 307 млн.

В оценке сегодняшних экономических потерь присутствует одно серьезное заблуждение. Почему-то считается, что в наибольшей мере от кризиса страдают именно нефтяные компании. Аргументы здесь следующие: если имеет место снижение цен на нефть, то нефтяники и несут наиболее ощутимые потери. Однако это не совсем так. В первую очередь ухудшение конъюнктуры на мировом нефтяном рынке ощутили на себе бюджет страны и население, потому что нефтегазовая отрасль — это прежде всего налоги и экспортные пошлины, которые в существенной степени формируют доходы государства. Вторыми в ряду по объемам потерь из-за оптимизации капитальных затрат нефтяниками стоят их подрядчики. Причем проблемы с загрузкой мощностей, сокращением рабочих мест испытывает вся задействованная здесь производственная цепочка — угольщики, металлурги, производители оборудования, сервисные службы.
На примере работы в условиях кризиса лидера нефтяной отрасли — компании «Роснефть» — можно реально проследить, как будут преодолены сегодняшние негативные тенденции. Несмотря на падение добычи нефти по стране в целом, компания имеет утвержденный бизнес-план на 2009 год, который предусматривает дальнейший рост объемов добычи. В соответствии с этим документом планируется добыть более 112 млн тонн нефти против прошлогодних 110 млн тонн. Также прогнозируется рост добычи газа. Одновременно наращивает показатели и нефтепереработка, несмотря на то что мощности действующих заводов загружены практически полностью. Все капитальные вложения «Роснефти» оцениваются в объеме 267 млрд рублей, что превышает соответствующие затраты прошлого года. Из этой суммы значительная часть пойдет на обустройство самого амбициозного отечественного нефтяного проекта — Ванкорского месторождения.
Очевидно, что создание на востоке России нового центра добычи углеводородов имеет стратегическое значение не только для «Роснефти». Это крайне важно и для всего российского ТЭКа. По словам вице-премьера Игоря Сечина, правительство России будет отдавать приоритет разработке месторождений Восточной Сибири, ориентированных на поставку углеводородов в Китай и страны Азиатско-Тихоокеанского региона. Такое решение правительства, безусловно, усиливает позиции «Роснефти», которая уже сегодня вкладывает огромные средства в доразведку и разработку месторождений в Красноярском крае и Иркутской области — Ванкорское, Юрубчено-Тохомское и Верхнечонское.

На Юрубчено-Тохомском месторождении в Красноярском крае в 2010 году планируется построить эксплуатационные скважины, характеризующиеся как глубокие. Работы будет курировать ОАО «Востсибнефтегаз», которое входит в состав «Роснефти». Сейчас идет предварительная квалификация к тендеру по строительству скважин. Она завершится в начале апреля 2009 года. ОАО «Востсибнефтегаз», входящее в группу НК «Роснефть», имеет лицензии на Юрубчено-Тохомское нефтегазоконденсатное месторождение и на Агалеевское газоконденсатное месторождение в Эвенкийском муниципальном районе. Первое находится в пробной эксплуатации, второе — в разведке. В 2008 году на ЮТЗ было добыто около 28 тыс. тонн нефти. Юрубчено-Тохомское месторождение считается одним из крупнейших в России и одним из самых сложных в освоении. Сложные горно-геологические условия, радикально отличающиеся от хорошо изученных западно-сибирских и тимано-печорских, полное отсутствие транспортной инфраструктуры, значительная удаленность от «материка» весьма повышают стоимость его освоения. Однако перспективность Юрубчено-Тохома сегодня уже не вызывает сомнений, поэтому «Роснефть», осуществляя стратегию по опережающему воспроизводству запасов сырья, намерена вложить в этот проект значительные средства.

Тем более что опыт работы на территории Красноярского края у компании есть. До конца этого года начнется промышленная добыча нефти на Ванкорском нефтегазоносном месторождении на севере Красноярского края. Компания планирует добывать здесь до 25 млн тонн нефти в год. Несмотря на кризис, Ванкорское месторождение остается одним из приоритетных проектов «Роснефти». Его эксплуатация остается экономически оправданной. Кроме того, этот проект имеет социально-политическое значение для всей страны: у национальной компании и у государства есть обязательства перед зарубежными партнерами. Сейчас разведанные запасы красноярского месторождения оцениваются в 520 млн тонн. По оценкам специалистов, оно входит в первую десятку российских месторождений. Как отмечает президент компании «Роснефть» Сергей Богданчиков, «Ванкор — один из самых значимых проектов нашей компании за всю ее историю. Тем более что разрабатываем мы его самостоятельно, без привлечения зарубежных инвесторов. Важен этот проект не только для компании, но и, по сути, для всей России, поскольку предполагается, что Ванкорское месторождение станет основным источником сырья для заполнения нефтепровода Восточная Сибирь — Тихий океан (ВСТО). В результате широкомасштабных геологоразведочных мероприятий 2003–2008 годов запасы нефти на Ванкоре были увеличены более чем вчетверо — с 125 млн тонн до 514,7 млн тонн. Как следствие — прогноз добычи неоднократно пересматривался. Если на момент приобретения «Роснефтью» Ванкорского месторождения максимальный уровень годовой добычи прогнозировался на уровне 12 млн тонн, то технологическая схема освоения, защищенная в центральной комиссии по разработке в 2006 году, предполагала уровень добычи уже в 18,1 млн тонн. В 2007 году прогноз был повышен до 21,5 млн тонн. А в 2008-м была подготовлена новая технологическая схема разработки Ванкора, которая предполагает увеличение максимального уровня добычи нефти до 25 млн тонн в год. Ее реализация позволит до 2013 года дополнительно добыть 15,6 млн тонн нефти, а общая валовая добыча в рамках проекта увеличится почти на 73 млн тонн».

И если Ванкор имеет огромное социально-политическое значение для всей страны, то для Красноярского края, на территории которого он находится, сам проект и взаимоотношения с компанией «Роснефть» — главная надежда на будущее благополучие. На недавно состоявшемся в Красноярске VI экономическом форуме губернатор края Александр Хлопонин заявил, что экономический кризис больнее всего ударил по регионам-донорам, ориентированным на индустриальную экономику. Бюджет Красноярского края в связи с резким падением спроса на мировом рынке на цветные металлы и одновременным снижением цен на них лишается, по оценкам Минэкономразвития РФ, около 40% доходов. При этом явно снижаются темпы реализации одного из двух основных региональных инвестиционных проектов — строительства Богучанского энергометаллургического комплекса. Если на площадке самой Богучанской ГЭС «РусГидро» ведет работы по графику, финансирование федеральной части проекта — инфраструктуры — также осуществляется по плану, то на площадке алюминиевого завода работы остановлены: РУСАЛ сегодня не в состоянии продолжать стройку.

В то же время, по словам губернатора Хлопонина, «Ванкорское месторождение еще до запуска дало новый импульс экономическому развитию региона. Более 40 предприятий и организаций края поставляют материалы и выполняют подрядные работы по заказу ЗАО «Ванкорнефть». Они в свою очередь дают работу предприятиям и организациям в смежных отраслях. Развитие инфраструктуры — это цепная реакция, где одни достижения ведут за собой другие. С вводом в действие Ванкора край становится нефтегазовым регионом. При выходе месторождения на проектную мощность ежегодные поступления в бюджет края составят около 2,5 млрд рублей. Кроме того, в регион придут новые технологии, появятся дополнительные рабочие места, причем хорошо оплачиваемые. А там, где высокие зарплаты, есть потребность в создании дополнительной инфраструктуры». По словам президента «Роснефти» Сергея Богданчикова, «проект рассчитан на 30 лет, его стоимость — более $6 млрд». Не менее важно и то, что «Роснефть» сегодня владеет 15 лицензиями на близлежащие участки. По прогнозам специалистов, на трети из них будут открыты углеводороды. Это означает, что в Туруханском районе Красноярского края формируется крупная промышленная площадка, которая может стать базовой для развития всего нефтегазового комплекса региона.

Синергетический эффект Ванкора был очевиден в благополучные предыдущие годы, но его значение для региона значительно возросло в условиях экономического кризиса. Александр Хлопонин подчеркивает: «Если Ванкор начнет работать в этом году, то ситуация в крае в 2010 году значительно улучшится. Ведь значительно увеличится количество налоговых поступлений в краевой бюджет за счет нефтяного комплекса». В 2009 году инвестиции в освоение Ванкорского месторождения составят 86 млрд рублей. План ЗАО «Ванкорнефть» по добыче нефти в 2009 году составляет 10 млн тонн и по добыче природного газа — 0,9 млрд кубометров.

Однако помимо реализации собственно инвестиционных проектов, «Роснефть» и ее дочерние компании занимают существенное место на социальных картах всех регионов своего присутствия. Региональная политика, проводимая «Роснефтью», направлена на соблюдение интересов всех сторон. При этом реализуются фирменные стандартные программы — это и негосударственное пенсионное обеспечение, и лечение сотрудников, программа добровольного медицинского страхования, а также жилищная программа, которая, в частности, предусматривает льготное корпоративное ипотечное кредитование. Помимо этого, все дочерние структуры «Роснефти» оказывают помощь ветеранам Великой Отечественной войны и социально незащищенным слоям, поддерживают малочисленные народы Севера.

За последние годы роль «Роснефти» в экономике и социальной жизни Красноярского края сильно возросла, и в дальнейшем будет только увеличиваться. Ее дочерние предприятия как работодатели и налогоплательщики являются одними из крупнейших в крае. В настоящее время прорабатывается соглашение о социально-экономическом сотрудничестве на 2009–2013 годы, в рамках которого будут указаны направления взаимодействия по вопросам развития минерально-сырьевой базы, рационального использования природных ресурсов и партнерства в социальной сфере.

Тот же Ванкорский проект ценен для края не только сам по себе и не только своим синергетическим эффектом в экономике, но и социальными последствиями присутствия «Роснефти». Благодаря нефтяной компании в Игарке, до прихода сюда нефтяников считавшейся умирающим городом, достроен ряд социальных объектов, на завершение которых за счет краевой или городской казны уже никто и не надеялся, открыт колледж, где готовят молодежь города к работе на Ванкорском месторождении. Вторую жизнь получит и аэропорт Игарки, здесь главным подрядчиком строительных работ выступило ЗАО «Ванкорнефть». В июле 2007 года между ЗАО «Ванкорнефть» и руководством ФГУП «Авиакомпания «Черемшанка» было подписано соглашение о проведении строительно-монтажных и ремонтных работ сооружений аэропорта и взлетно-посадочной полосы. Проектом реконструкции аэропорта предусмотрены также строительство здания длительного ожидания вахтовых перевозок на 100 мест и реконструкция гостиницы со столовой на 108 мест.

Также было подписано важное соглашение между «Роснефтью», Федеральным агентством по образованию, правительством Красноярского края и Сибирским федеральным университетом о строительстве в рамках СФО Института нефти и газа и Учебного центра ОАО «НК «Роснефть». На их создание будет направлено порядка 700 млн. рублей.

Вкладывая крупные средства в создание Института нефти и газа в рамках Сибирского федерального университета, «Роснефть» преследует вполне конкретные цели. Прежде всего это создание полноценного научно-образовательного и проектного комплекса, который будет в перспективе «закрывать» потребность в молодых специалистах на предприятиях компании, расположенных в Восточной Сибири.

Региональные власти в свою очередь настолько заинтересованы в эффективной работе нефтяников в крае, что «подвинулись» даже в таком щепетильном вопросе, как налогообложение. В декабре 2008 года Законодательное собрание Красноярского края приняло в первом чтении законопроект, снижающий на 4% налог на прибыль нефтедобывающих и нефтеперерабатывающих компаний. Льгота будет действовать ближайшие пять лет. По оценке министерства экономики края, она простимулирует освоение нефтегазовых запасов, что дополнительно может принести в бюджет региона 12,3 млрд руб. Власти согласились с тем, что Ванкор требует особого отношения: работа в условиях вечной мерзлоты, сложная геология месторождения, отсутствие инфраструктуры отягощают проект дополнительными затратами, делают его экономику менее эффективной, что требует разумной компенсации. По словам министра экономики Алексея Иванова, послабление получат только те недропользователи, которые в 2009 году смогут добыть не менее 3 млн тонн нефти. Ежегодно эта планка будет расти и к 2013 году составит 70 млн тонн. Переработчикам для получения льготы придется перерабатывать не менее 7 млн тонн сырья. Кроме того, нефтяники будут обязаны вложить высвобожденные средства в геологоразведку, расширение промышленных площадок, а также в социально-инфраструктурные проекты территорий, где ведется промысел. По оценке краевого министерства, за следующие пять лет уровень освоения нефтегазовых запасов региона вырастет с нынешних 7% до 31%.

Наряду с реализацией инвестиционной программы в сфере освоения новых месторождений «Роснефть» не намерена отказываться от развития такого стратегического направления деятельности, как нефтепереработка. Причем основные вложения предстоит сделать в модернизацию нефтеперерабатывающих производств и выведение их на качественно новый уровень, соответствующий европейским стандартам.

В 2008 году переработка нефти на НПЗ, входящих в «Роснефть», составила 49,3 млн тонн, увеличившись на 22,6% по сравнению с 2007 годом. Столь значительный рост связан с увеличением объемов переработки на Комсомольском НПЗ, а также с приобретением пяти крупных НПЗ во II квартале 2007 года. Объемы розничной реализации нефтепродуктов в 2008 году достигли 4,9 млн тонн.

Из наиболее значимых проектов этого года — начало строительства в конечной точке трубопровода Восточная Сибирь — Тихий океан Приморского НПЗ мощностью 20 млн тонн в год. Это чрезвычайно масштабный проект, который будет запускаться в две очереди.

В конце января заложен первый камень установки АВТ-12 на Туапсинском НПЗ. По сути, компания строит в Туапсе новый завод, мощность которого возрастет до 12 млн тонн, а глубина переработки достигнет 95%. Кроме того, идет модернизация Самарской группы заводов, Ачинского НПЗ и Ангарской нефтехимической компании.

Безусловно, движение нефтяной отрасли вперед во многом будет зависеть от цены на нефть. Здесь стоит иметь в виду, что при разработке, например, бизнес-плана национальной компании «Роснефть» на 2009 год в расчет была заложена среднегодовая цена в размере $50 за баррель нефти марки Brent и $47 за баррель Urals. Соответственно этим ценам компания реализует весьма гибкую экономическую модель развития, которая постоянно обновляется и включает в себя около пяти десятков проектов, ранжированных по рентабельности. И в случае снижения цены на нефть относительно прогнозных цифр от некоторых второстепенных проектов, возможно, придется отказаться.

Бизнес-план «Роснефти» на 2009 год предусматривает достаточно средств, чтобы позволить компании профинансировать все эксплуатационные издержки и капитальные вложения на уровне, соответствующем уровню 2008 года. К примеру, объемы геологоразведочных работ сохранятся неизменными, в том числе объем разведочного бурения составит более 56 тыс. метров горных пород. Кроме того, предусматривается выполнение более 9 тыс. погонных километров сейсморазведки 2D и около 2,5 тыс. квадратных километров сейсмики 3D.

Комментируя вопрос поддержки отрасли со стороны государства, президент «Роснефти» Сергей Богданчиков особо отметил эффективность мер, которыми правительство РФ отреагировало на резкое ухудшение конъюнктуры мировых рынков. Так, был пересмотрен порядок взимания экспортных пошлин, что позволило нефтяным компаниям избежать чрезмерных потерь. Кроме того, все крупные нефтекомпании, являясь системообразующими предприятиями, могут рассчитывать на финансовую помощь государственных банков.

По словам Сергея Богданчикова, «сложности, которые переживает компания (как и весь мир) начиная с осени 2008 года, должны в конечном итоге дать и положительный эффект. Складывающаяся ситуация заставит (в том числе и нас) работать максимально рационально. Я уверен, что мы сможем добиться в этом ощутимых результатов уже в самое ближайшее время. Да и потом, когда минует пик кризиса, положение будет стабилизироваться, мы не перестанем действовать с повышенной, так сказать, «антикризисной» эффективностью».